PRODUCTO online 259: Tasas pasiva: banca activa

La saturación del mercado, una mayor competencia y un cliente que demanda mayor calidad de productos y servicios, son parte del difícil escenario del sector bancario en Venezuela

En tiempos de dificultades económicas y financieras y de apretadas camisas de fuerza por parte del Gobierno para actuar, los diferentes bancos que operan en Venezuela afrontan grandes retos, no sólo para sobrevivir en el mercado, sino para escalar –en medio de una intensa competencia– a los primeros lugares del ranking.

La saturación del mercado, las dificultades para mantener cuotas de participación, una mayor competencia y un cliente que demanda más calidad de productos y servicios, y que se muestra inflexible y estricto a la hora de elegir una entidad financiera, son algunos de los problemas que afronta el escenario bancario, que termina de complicarse con la reciente imposición por parte del Gobierno de las llamadas gavetas o carteras de créditos obligatorias, que forman parte de las nuevas leyes para el sector.

Bajo este contexto, los bancos no pueden sino anticiparse a la competencia y dar cumplimiento a las nuevas obligaciones para evitar sanciones, mientras afinan estrategias de gerencia, asegura José Grasso Vecchio, profesor de análisis financiero del Instituto de Estudios Superiores de Administración.

"En un entorno que cambia constantemente y con un escenario que se torna cada día más complejo, la gerencia bancaria tiene que transformarse para ser más eficiente. Pero también se puede lograr rentabilidad a través de la innovación. Nuevos productos y servicios, mayor calidad y respuestas inmediatas –lo que implica contar con la tecnología adecuada y una mejor gerencia– son algunas de las estrategias que debe asumir la banca actualmente", explica Grasso Vecchio.

Además, según el experto, las instituciones financieras deberán compensar la reducción del diferencial de intermediación con volumen, en un entorno más exigente. "Los procesos de fusiones van a continuar en el sistema financiero venezolano, porque con ellos aumentó la competencia. En la práctica, los bancos se disputan la misma clientela, fenómeno que beneficia al consumidor, pues está expuesto a una mayor competencia. No obstante, para estos actores, la única forma de ganar cuotas de mercado es a expensas de otros competidores", explica.

Para muestra, un botón: actualmente el Canarias y bolívar Banco se encuentran en camino a integrar sus negocios para crear una nueva entidad que, según los voceros del segundo, será una de las 10 grandes instituciones bancarias del sistema venezolano, que sigue concentrado en siete entidades con cerca de 70 por ciento del mercado.

Obligaciones

Grasso Vecchio insiste en que la imposición de carteras de crédito, muchas de ellas a tasas preferenciales, impactarán como nunca el negocio. Uno de los mayores retos de la banca será cumplir con las nuevas disposiciones gubernamentales que exigen, entre otras, destinar 10 por ciento de la cartera total al financiamiento de viviendas (que junto al de los autos, es uno de los créditos más solicitados en la actualidad). Por ley, los bancos deben prestar 7 por ciento a los constructores y 3 por ciento para quienes deseen comprar una vivienda, con una tasa de 11,36 por ciento de interés que fijó el Consejo Nacional de la Vivienda.

Según los analistas, con las dificultades para cumplir las nuevas obligaciones se agudizará la competencia por captar clientes y, por ende, disminuirá la rentabilidad del sistema en 2005.

Durante los dos últimos años las ganancias y los niveles de rentabilidad de los bancos venezolanos fueron altos, y si bien las tasas comenzaron a bajar tras el control de cambio, debido al incremento de la liquidez, el diferencial entre las activas y los depósitos a plazo comenzó a estrecharse a partir de enero de 2004. No obstante, la tendencia no tuvo mayor repercusión en el negocio bancario, pues fue compensada por el incremento de la cartera de créditos, que se colocó en 11,2 billones de bolívares, un repunte de más de 108 por ciento con respecto a 2003.

Además, el diferencial de tasas se contrajo durante el pasado año, para ubicarse en casi 12 por ciento (diciembre de 2004), frente a 16,8 por ciento de 2003. Aun así, sigue siendo atractivo, pero su merma –asociada a la menor actividad crediticia propia de los primeros meses del año– explican la menor utilidad y rentabilidad con la que comenzó 2005.

En los últimos meses el instrumento líder en crecimiento dentro de las captaciones fue el de los depósitos a plazo fijo, lo que evidencia que el público está buscando mejores tasas de interés. Pero al mismo tiempo existe una tendencia a hacer depósitos en cuentas corrientes, lo que refleja –según los analistas– la necesidad de crear condiciones para favorecer el ahorro en Venezuela.

Por último, se especula que, además de las carteras crediticias impuestas, existe la posibilidad de que se establezcan nuevas obligaciones, como créditos para el turismo y para la pequeña y mediana industria, o que se incrementen otras ya existentes, como los microcréditos.